YFI是什么币?读懂DeFi之王

币小宝
币小宝 机构得得号

Nov 28, 2020 专注区块链大数据服务。

该文章已上链

摘要: 2020年第一个千倍币。

2020年第一个千倍币。

哈喽大家好,欢迎来到币小宝区块链公开课,我是币小宝,今天我们的主题是,YFI是什么币?

YFI,国内人称“大姨夫”,是继比特币之后又一个价格突破一万美元的加密货币,YFI 无私募,团队无代币,100% 由社区挖矿产出,与比特币有着相似的发行方式,粉丝也称之为 Defi界的比特币。

从一文不值到一飞冲天,短短43天,YFI价格暴涨超千倍,简直就是神话一般的存在。

YFI的诞生

Yearn.Finance 创立于2020年初,是首个Defi收益聚合器。

开发之初,团队意识到市面上大部分Defi借贷平台存在利差,例如同样存入USDT,可能Compound的收益为5%,Curve的收益则为7%,如何将自己的收益最大化,实现自动切换?

创始人AC用智能合约解决这个问题:只要用户把资金放入流动性池,与智能合约相结合,并利用它来对比不同借贷平台的年化收益率,并以此为依据自动转移资金。

Yearn.Finance 随之诞生。用户将稳定币存入 yearn 协议,yearn 协议帮助用户在 Compound、Aave、dYdX 等协议中进行调整,从而获得更高的收益。

Yearn 创立之初,并未引起太多关注,直到七月初发行了治理代币YFI,Yearn在短短一个月之内,一炮而红。

YFI是 Yearn的治理代币,发行总量仅为3万枚,没有团队份额,没有预挖,没有公募,甚至连创始人自己都没有代币奖励,全部由挖矿产出。

用户在Yearn指定收益池存入代币,即可获得一定的数量的YFI代币,YFI发行量每隔一定周期减半一次,7月底,3万枚YFI全部发行完毕。

由于减半机制,加入越早,获得的YFI越多,因此许多人疯狂涌入,导致YFI价格迅速暴涨,短短43天之内,由最初的几美元暴涨至数万美元。

随后,YFI的火爆引起头部交易所的注意,相继登陆币安、OKex、火币等一线交易所,成为市场宠儿。

尽管创始人一再宣称,YFI 是空气币,没有任何价值,无奈社区投机氛围浓厚,YFI挖矿结束之后,价格持续暴涨,据币小宝数据显示,YFI价格最高上涨至4.3万美元。

YFI暴涨原因分析

YFI之所以暴涨,币小宝认为有三点原因:

  1. 产品高速迭代。YFI价格的暴涨与Yearn产品的高速发展不无关系。短短几个月内,yearn 相继推出机枪池V2,去中心化保险 yinsure.finance等等,目前,yearn锁仓规模为5.9亿美元
  2. 去中心化治理。在加密货币市场,去中心化程度越高,越容易受到追捧。典型的例如比特币与比特现金,无论如何分叉,比特币的社区共识是无法复制的,这是比特币市值长期处在首位的原因。YFI与此类似,YFI是一个完全去中心化的代币,由于YFI的分配从一开始就是通过挖矿产生的。从YFI首次3万个代币分配完毕开始,YFI将其所有治理完全交由社区来进行。近日,Yearn.finance官方发布推文称,YIP-54治理提案:运营资金已正式通过。从v2 yVault的引入开始,50%有效资金管理费用将分配给运营基金,其余50%分配给YFI Stakers(质押者)。这一事件再次造成了YFI价格的二次起飞。
  3. 流动性挖矿机制。参与YFI流动性挖矿,需要去Balaner交易所提供流动性,其中DAI与YFI的比例为98:2,而早期的用户并没有多少YFI,做市过程中会自动购买YFI,无形中推动了YFI价格上涨。

YFI现状

时至今日,YFI挖矿早已结束,少去了疯狂的炒作,Yearn产品也逐渐完善。 

目前,Yearn产品主要包括 vaults、earn 、zap、cover等等。

vaults:中文也称机枪池,用户将指定的流动性凭证(也称“LP代币”)存入机枪池,即可获得一定收益。目前共支持12种LP代币的存入,其中最高的是 3crv 凭证,年化收益为23.7%。

机枪池的好处在于无需用户手动领取,仅需在入场和离场时花费一定的手续费,与手工操作相比,省去不少gas费。

最初,YFI对用户收取2%的本金作为管理费,由于智能合约调用费用高昂,加上管理费,许多池子用户入场即亏损,后经社区提议,目前改为收取用户利润的20%作为管理费。

机枪池的收益与外部环境、加入人数密切相关,有时一个高收益池子出来不到24小时,由于加入人数暴增,收益就会逐渐下降。

earn:类似于支付宝的余额宝,存入资金,即可获得收益。目前支持6种稳定币以及一种非稳定币WBTC。

earn与机枪池不同,机枪池存入的是流动性凭证,也就是LP代币;earn存入的是某一种代币。earn的收益不固定,随市场变化而变化。即便如此,下面的收益,依然秒杀大部分银行产品了。

zap:相当于一个兑换功能,可以低滑点地兑换各种LP代币,省去自己去质押的操作。

yinsure:去中心化保险,缴纳一定保险费之后,可以为质押的池子提供一定的保护,一旦出现被黑客盗取等黑天鹅事件,可以获得一定赔付。

创始人Andre Cronje

YFI的创始人是Andre Cronje,国内简称AC。

在进入加密货币领域之前,AC 有着相当丰富的职业经历。法学院毕业,自学计算机,职业生涯从程序员开始。从通信技术到移动网络安全,从银行支付到大数据,他都有涉足。在 Fintech(金融支付)领域徘徊三四年后,他开始觉得有些无聊了。

2016 年一个偶然的机会,他接触到关于分布式共识的项目,这立刻吸引了他的注意。此后,他在加密媒体网站 CryptoBriefing 上分享了一些项目的 code review,供人们学习。

AC 身边的亲朋好友对加密货币很感兴趣,但他们又没有经验。于是大家都希望 AC 能帮他们管理自己的资金。经历了 19 年的动荡期,AC 并不希望持有那些价格可能极具波动的加密货币,于是他把资产都转移到 USDT、USDC、DAI 等稳定币上,并花了很多时间和精力来转移资金,因为他想把大家的钱放在利息最高的地方。

2020年初,AC创立了yearn。实际上,yearn之所以成功,与社区不无关系。

Yearn 上 DAO 公平、公正的魅力,吸引了一大批全球的顶尖人才加入。这里仅仅针对非匿名或者半匿名的人员进行一些介绍。

  • bantg - 匿名 以太坊社区知名人物开发者;
  • milkyklim - 德国数据科学家,
  • orbxball - 计算机科学博士 - 康奈尔大学毕业;
  • fubuloubu - 以太坊开发语言 Vyper 开源项目主维护者;
  • devops199fan - 匿名 以太坊社区知名人物;
  • AzeemFi - 顶级投资人;
  • Vance Spencer - Framework 风投联合创始人。

总之,YFI的成功,有其必然性和偶然性。作为首个Defi收益聚合器,在市场缺乏相应产品时,率先推出,抢占用户,受到热捧已是必然,另一方面,创造性的代币机制也为这个项目增加了不少亮点。最后,YFI的偶然性在于其不可复制,AC在创立了yearn之后,相继创立了其他项目,但合约爆出许多漏洞,均以失败告终。

《币小宝区块链公开课》是由币小宝官网推出的区块链入门科普内容,更多区块链知识,欢迎关注币小宝专栏,转载请注明出处。

作者:币小宝;来自链得得内容开放平台“得得号”,本文仅代表作者观点,不代表链得得官方立场凡“得得号”文章,原创性和内容的真实性由投稿人保证,如果稿件因抄袭、作假等行为导致的法律后果,由投稿人本人负责得得号平台发布文章,如有侵权、违规及其他不当言论内容,请广大读者监督,一经证实,平台会立即下线。如遇文章内容问题,请发送至邮箱:linggeqi@chaindd.com

链得得仅提供相关信息展示,不构成任何投资建议
本文系作者 币小宝 授权链得得发表,并经链得得编辑,转载请注明出处、作者和本文链接

更多精彩内容,关注链得得微信号(ID:ChainDD),或者下载链得得App

分享到:

相关推荐

    评论(0

    Oh! no

    您是否确认要删除该条评论吗?

    分享到微信